中小银行调整存款产品：长期定存退场，资金配置转型

近期，多家中小银行调整了存款产品结构，其中，内蒙古土右旗蒙银村镇银行、昆都仑蒙银村镇银行等纷纷取消了5年期整存整取定期存款。此外，部分民营银行的存款产品列表中也不再显示3年或5年期定存产品。尽管大多数银行仍在售5年期定存，但长期定存的收益吸引力持续下降。

苏商银行特约研究员薛洪言向经济观察报记者表示，此次调整反映了银行业净息差收窄的压力，尤其是中小银行。因此，减少长期限高成本存款、优化负债结构成为其必然选择。

面对这一趋势，投资者的资金配置开始转向“稳健低波+高流动性”的产品，如货币基金、短期理财及红利低波类产品受到青睐。

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多家中小银行下架5年定存

11月初，内蒙古土右旗蒙银村镇银行通过官方微信公众号宣布，自2025年11月5日起，取消5年期整存整取定期存款。此前该行的5年期定存利率为1.90%，调整后则不再提供。目前，该行已删除相关公告。

同样，内蒙古昆都仑蒙银村镇银行也取消了5年期定存，但随后又恢复销售，利率降至1.6%，仍高于2年期的1.55%，但低于3年期的1.85%。

此外，华瑞银行、新安银行、网商银行等多家民营银行的官方App也不再显示5年期定期存款产品。有的银行甚至将3年期定期存款一并下架。

尽管部分小型银行调整了长期定存产品，但大多数国有大型商业银行和股份制商业银行仍在销售5年期定存。然而，随着存款利率的多次下调，长期定存的收益吸引力已大不如前，“利率倒挂”现象日益普遍。

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平衡资产与负债收益

村镇银行业务人士表示，高息中长期存款曾是揽储“神器”，但随着负债端成本的上升，这种模式难以为继。取消5年期整存整取定期存款是为了避免客户存入长期限产品。

薛洪言指出，中小银行的经营压力与政策环境共同促成了此次调整。当前银行业整体面临净息差收窄的挑战，中小银行尤为突出。为了优化负债结构，它们不得不下调存款利率并减少长期限产品。同时，宽松货币政策降低了社会融资成本，影响了银行的资产端收益，需要通过调整负债端来实现资产与负债的收益匹配。

国家金融监管总局的数据显示，各类银行的净息差均出现不同程度的下降。银行管理层也多次提到净息差仍面临下行压力。

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“稳健低波”与“高流动性”搭配

苏筱芮表示，“稳健低波”与“高流动性”的组合正成为个人和家庭现金管理的重要工具。它们提供了基础资金管理功能，便于日常消费和资金应急储备。

光大银行客户经理推荐客户转向保险、理财等其他产品以追求更高收益。对于追求稳健收益的投资者来说，积少成多、稳步增长的收益特征能带来更踏实的投资体验。