2025全球动力电池市场：中国厂商崛起，日韩企业退位

华夏能源网（公众号hxny3060）最新报道，近日，韩国研究机构SNE Research发布了2025年1-5月全球动力电池装车量数据，全球动力电池装车总量达到401.3GWh，同比增长38.5%。

在Top10的排名中，中日韩动力电池的“三国杀”格局正在发生转变，中国厂商与日韩企业的市场份额此消彼长，中国厂商以显著优势提前锁定胜局。

中国厂商继续占据主导地位，占据6个席位。其中，宁德时代（SZ：300750）蝉联榜首，市占率达到38.1%，比亚迪（SZ：002594）紧随其后，市占率达到17.4%。

中国厂商的整体市场份额从2024年同期的64.2%提升至2025年的68.4%，再创新高。这意味着全球每三辆电动汽车中，就有两辆搭载了中国厂商的动力电池。

值得注意的是，以中创新航（HK：3931）、国轩高科（SZ：002074）、亿纬锂能（SZ：300014）、蜂巢能源为代表的中国二线电池厂商，装车量出现大幅增长，进一步冲击日韩厂商市场地位。

相比之下，LG新能源、SK On、三星SDI、松下等日韩厂商的市场份额无一例外呈现下滑趋势。动力电池市场的“二线阵营”正在重构，被中国一线企业挤下去的日韩企业，很快又会被中国二线企业超越。

日韩厂商市占率全面下滑

在1-5月全球动力电池装车量排名中，LG新能源仍居第三名，装车量为39.9GWh，同比增长14.3%。然而，其市场份额从2024年同期的12.1%下滑至2025年的10%，与前两名的差距进一步拉大。

除LG新能源外，其余日韩厂商的排名和市场份额均出现大幅下滑。SK On、三星SDI、松下从2024年的第4至6名，下滑至2025年的第5、7、8名。

日韩电池大厂市场份额下滑的主要原因是其电动汽车客户销量下滑。

例如，LG新能源的电池主要供给特斯拉、雪佛兰、起亚和大众。今年上半年，特斯拉的销量下降，尤其是在欧洲市场下降明显，对LG新能源的电池业务产生冲击。数据显示，搭载LG新能源电池的特斯拉车型减少了13.3%。

同样受特斯拉销量下降影响的还有松下。

松下是特斯拉的长期合作伙伴。特斯拉上市第一款车型Roldster时，松下便为其提供电池。由于这种深度绑定关系，松下的动力电池装车量排名滑落至第8位。装车量从去年的13.4GWh下滑至11.7GWh，同比下滑幅度达到12.9%，市占率也由2024年同期的4.6%下滑至2.9%。

此外，三星SDI的市占率也由4.9%下滑至3.3%，装车量从去年同期的14.3GWh降至13.1GWh。SNE称，三星SDI电池装车量呈下降趋势的主要原因是欧洲和北美主要汽车制造商对电池的需求下降。

相比于LG新能源、松下、三星SDI，SK On受下游电动汽车客户拖累较小。

SK On在日韩厂商中市场份额下滑最少，由去年同期的4.9%下滑至如今的4.2%，仅失去了0.7个百分点。并且，SK On的装车量保持同比增长，由去年的14.2GWh增至16.8GWh。其客户主要是现代、福特、梅赛德斯-奔驰和大众等，搭载SK On的几款车型在欧洲都有较好的销量。

中国二线厂商排名飙升

挤压并吃掉日韩厂商市场份额的正是来自中国的电池制造商。

从2023年开始，宁德时代、比亚迪稳居动力电池排行榜的冠亚军，宁德时代更是连续8年登顶全球第一。

今年前5个月，市场“马太效应”加剧，“宁王”与“迪王”的市占率进一步提升，留给其他中小厂商的空间更加狭窄。

其中，宁德时代的装车量达到152.7GWh，同比增长40.6%，市占率38.1%。宁德时代强大到令人恐惧，它一家的装车量比第2至4名的总和还要多。

比亚迪也表现抢眼，装车量达到70GWh，同比增速高达57.1%，市占率17.4%。

宁德时代和比亚迪两家一线厂商就占据了超过一半的市场份额，而且增长趋势并未见顶，给包括日韩厂商在内的二线企业造成巨大压力。

然而，日韩厂商更大的压力来自于同样位于二线的其他中国企业。这些中国企业正从装车量、市场份额、排名等各方面狂飙突进，对日韩厂商的市场地位造成直接威胁。

其中，中创新航的名次超越了SK On、三星SDI和松下，由去年同期的第7位窜升至第4位，装车量由13.7GWh增至16.9GWh，同比增长超过22%。

不过，中创新航也是唯一一家市场份额萎缩的中国厂商，其市场份额由4.7%下滑至4.2%，下滑了0.5个百分点。

国轩高科的进步更为明显，从去年同期的第9名升至今年的第6名，将三星SDI和松下甩在后面，装车量由7.7GWh增至13.8GWh，同比增速高达78.9%，市占率3.4%。

亿纬锂能虽然位列第9，但其装车量由6.4GWh增至10.8GWh，同比增长67.7%，市场份额也由2.2%提升至2.7%。

值得注意的是，去年同期位列第10的欣旺达（SZ：300207），今年掉出了榜单，取而代之的是今年最大的“黑马”蜂巢能源。其装车量由5GWh飙升至10.5GWh，以100.1%的爆炸性增速成为Top10中增速最快的厂商。

蜂巢能源爆发式增长缘自欧洲市场的突破，其为tellantis供货12.8万套短刀电池包及宝马MINI超11万套。

中国厂商的崛起原因何在？

中国动力电池厂商的强势崛起和全面领先一方面受到电动汽车客户群体及车型的影响。

例如宁德时代的客户群体覆盖面更广包括极氪、问界、理想和小米等中国汽车厂商以及特斯拉、宝马、梅赛德斯-奔驰和大众等国际客户。尤其是中国汽车厂商销量的持续增长为宁德时代电池装车增长提供了支撑。