台积电大陆行引关注：市场与供应链的双面挑战

“台积电董事长即将访问大陆！”

近日，这一消息在中国半导体圈内引起了广泛关注。

知情人士透露，台积电董事长魏哲家“有望于12月4日现身南京，出席台积电开放创新平台（OIP）生态系统论坛，并计划对多家本土芯片设计公司进行访问”。

如果行程得以实施，这将是自2023年上海技术论坛后，他首次踏足大陆。

此次论坛作为台积电2025年OIP全球巡回的最后一站，此前已在硅谷、东京、新竹、阿姆斯特丹等地举行。

尽管台积电官方第一时间否认了相关传闻，且公开信息显示仅有台积电院士、设计暨技术平台副总经理鲁立忠在论坛上发表演讲，没有魏哲家的身影及相关媒体报道，但一个事实不容忽视：从市场布局到供应链支持，台积电始终无法离开大陆。

与此同时，美国早已将半导体产业视为“目标”。

卢特尼克在接受美国媒体采访时指出，台积电宣布将增加1000亿美元的投资，总投资额达到1605亿美元。他说道：“当然，他们（台湾）也会培训美国工人。最终目标是将供应链转移到美国，在美国生产半导体及药品，训练美国人从事这些工作。让整个供应链都留在美国。这就是我们全部的目的。”

这家芯片巨头再次站在了地缘政治的十字路口。

01 主动布局

2016年7月6日，南京城被一场大雨浸润。

在禄口机场的贵宾通道内，一位老者缓缓走来，他正是有着“台湾半导体教父”之称的台积电创始人张忠谋。

在与接待方简短寒暄后，一辆黑色高级轿车已在雨中待命，随后载着他离开了机场。

对张忠谋而言，南京并非陌生之地。

早在他两岁时，便随父亲从宁波躲避战乱，在此度过了五年短暂却难忘的时光。

2008年，他也曾重返这座城市，出席“海峡两岸经济科技发展趋势研讨会”。

抵达南京的第二天，张忠谋亲自主持了台积电南京新厂的开工奠基典礼。

台积电将投资30亿美元，在南京建设一家12寸芯片工厂和一个设计服务中心，配备16纳米制程。

这一步棋并非一时兴起。

2011-2015年间，台积电大陆业务的年复合增长率超过50%，超过一半的营收来自大陆客户，“大陆半导体市场是全球布局不可或缺的战略要地”。

张忠谋在奠基仪式上明确表示：“落户南京将实现供应链深度绑定，加速提升大陆市场占有率。”

他还给出了时间表：2018年下半年量产16纳米芯片，初期月产能2万片，2019年达到全量产4万片。

奠基仪式的余温尚未消散，台积电的落地行动已全速推进。

2016年8月5日凌晨2时23分，一架装载着44.6吨建厂核心设备的华航747-400全货机稳稳降落在南京禄口国际机场，为这座半导体工厂的快速建设按下了“加速键”。

南京工厂仅用14个月便建成投产，并迅速成为盈利明星。

2023年盈利217.55亿元，2024年攀升至259.54亿元，近四年累计盈利超800亿元，成为台积电全球布局中含金量十足的盈利引擎。

02被迫赴美建厂

如果说布局大陆是顺应市场的主动选择，那么登陆美国对台积电而言，更像是一场被地缘政治裹挟的战略豪赌。

2022年12月6日，美国亚利桑那州凤凰城荒漠上，台积电美国工厂“首批机台到厂”典礼万众瞩目。

时任美国总统拜登亲临现场，高呼“美国制造业回来了”，宣称“台积电将助力美国赢得21世纪经济竞争”，苹果、英伟达、阿斯麦等科技巨头CEO环绕两侧，让这场工业仪式充满浓厚政治色彩。

台积电赴美建厂实属迫不得已。

“造不出尖端芯片是美国国家安全的致命弱点。”美国商务部部长曾直言。

这种紧迫感源于美国半导体产业的持续衰落。

上世纪90年代占据全球37%的制造份额，到2022年已萎缩至12%，且未掌握10纳米以下先进制程。

而彼时台积电已垄断全球60%芯片代工市场，率先实现3纳米量产，自然成为美国“绑定”的核心目标。

03 大陆是不可替代的战略根基

无论是全球最大的消费端、不可或缺的供应链支撑，还是关键原材料的核心来源，中国大陆都已深度嵌入台积电的发展脉络，成为其全球竞争力的“压舱石”。

市场与供应链的双重依赖

• 消费端：
• 中国半导体行业协会数据显示，到 2025 年中国半导体市场规模预计达 2.1- 2.3 万亿元人民币（约合 2 千万亿至 3 千万亿美元）。即便受外部管制政策影响 ， 20 二十五年第三季度大陆市场仍为台积电贡献约 8%的营收 ，此前这一比例长期稳定在 1 百分之 1 至 百分之 1 百分之 5 区间。而市场潜力更是巨大 ，预计到 二十 二十九 年 ，中国半导体市场规模将攀升至二十八万亿元人民币（约合 三千八百亿美元），年均复合增长率维持在百分之九至百分之十的高位。
• 供应链：
• 更关键的是 ，中国大陆拥有覆盖原材料供应 、设备制造 、封装测试等环节的完整半导体产业链。以半导体制造关键原材料稀土为例 ，台积电每年消耗量高达 六千吨 ，其中 百分之九十六来自大陆。这让台积电即便代工高端芯片 ，也必须面对相关许可要求。如 外媒披露 ，台积电当前稀土库存仅能维持三十天左右生产 ，一旦供应中断 ，全球核心产能将面临瘫痪风险 ，这种 “命脉级”依赖绝非短期可替代。更为关键的是 ，中国大陆拥有覆盖原材料供应 、设备制造 、封装测试等环节的完整半导体产业链。台积电在大陆的生产基地 ，能便捷获取光刻胶 、电子气体等各类关键材料和零部件 ，这种完善的产业生态配套 ，是美国 、欧洲等地区短期内难以复制的。