车企转型：从“造车”到“造AI”，下一个十年的竞争焦点

2025年，全球汽车行业正经历一场前所未有的变革，市场格局风云变幻，曾经的销售冠军地位不再稳固，新兴势力崛起，竞争愈发激烈。

面对这样的变化，有的企业选择直面挑战，勇往直前；而有的企业则选择了一条截然不同的道路，转向汽车以外的领域寻求新的故事。

近日，特斯拉发布了2025年四季报，全年汽车交付量同比下降8.6%至164万辆。然而，财报发布后，特斯拉股价却大幅上涨超过4%，市场似乎并未过多关注其汽车业务的下滑。

同样，理想董事长李想近期召开的一场全员大会上，会议并未深入讨论汽车销量、产品迭代，而是全程聚焦于AI领域，李想更是坚定地表示“一定要做机器人”。

近年来，每当谈及汽车市场，消费者们似乎都有一种感觉：车企越来越不像传统的汽车企业了。小鹏推出的人形机器人被误以为是“真人套皮”，比亚迪则设立了未来实验室，专攻具身人工智能领域……一时间，车企们似乎都集体“不务正业”。

当传统车企不再专注于“造车”，而是纷纷向AI科技企业转型，这究竟是为了追逐风口、贴标签，还是汽车行业下一个十年的生存必需？

车企集体“不务正业”

不只是马斯克，国内车企也都怀揣着“科技梦”。

小鹏是最早全面转向AI的造车新势力。2024年，小鹏汽车将品牌升级为“小鹏AI汽车公司”；去年11月，公司定位升级为“物理AI世界的出行探索者，面向全球的具身智能公司”。

理想董事长李想在2024年的访问中，宣布公司从“智能电动车企业”转型为“人工智能企业”。今年1月，奇瑞汽车也发布了向“全球AI科技公司”转型的宣言。

过去几年，AI已经渗透到几乎所有车企的基因中，从智能座舱到辅助驾驶，从AI集成智能系统到数据定义开发，成为驱动汽车研发、制造、销售乃至服务全链条运转的“操作系统”。

在这个过程中，AI不仅赋能智能汽车，还赋能具身智能。去年以来，全球至少已有17家主要车企宣布进军机器人领域，包括国外车企特斯拉、奔驰、丰田、现代等，以及国内车企比亚迪、小米、小鹏、广汽、理想、奇瑞等，且这个数字还在持续增加。

汽车行业看似越来越“不务正业”，但这样的“不务正业”却得到了资本市场的青睐。

以特斯拉为例，尽管其汽车业务持续疲软，但其总市值已经重回万亿美元关口，创下历史新高。市场已不在意特斯拉卖了多少车，却愿意为它的AI、机器人和商业航空买单。

同样，去年小鹏的股价也迎来了一波持续上涨，创下自2022年7月以来新高。资本市场看好的，也不只是小鹏的销量，而是其AI、科技及Robotaxi的生态联结。

背后反映的是汽车市场正从“增量竞争”转向“存量厮杀”的残酷现实。根据乘联会数据，2025年我国汽车行业销售利润率降至4.1%，处于历史最低位。

瑞银中国汽车行业研究主管巩旻表示：“过去这些年，成立的车企太多，虽然推动了创新与产业链成熟，但也导致了无序竞争和利润稀薄。淘汰和整合是大势所趋。”

因此，尽管汽车业务仍是车企的基本盘，但车企也需要未雨绸缪，寻找新的增长曲线和故事，为下一个十年做好铺垫。

目前来看，AI技术也并不仅仅只是“烧钱”，也开辟了全新的盈利模式。

例如，小鹏与大众汽车的技术授权业务已成为重要收入来源。2025年三季度，小鹏的服务及其他收入达23.3亿元，贡献了整体毛利的42.4%。

此外，车企向AI大模型和机器人赛道发展具备天然优势。

一方面，智能汽车在自动驾驶、智能座舱等领域积累的技术能力及其在生产制造、供应链采购等方面的优势可以相对平滑地迁移至机器人及其他智能硬件端。工信部电子第五研究所测算显示，车企研发人形机器人的成本比普通机器人公司低约1/3。

另一方面，汽车制造本身就是机器人落地需求明确的场景。优必选的Walker S已进入一汽-大众等工厂执行车辆质检、安全带检测等工作；特斯拉的Optimus也在自家工厂进行电池电芯的分拣；奇瑞人形机器人“墨茵”则在奇瑞4S店承担销售辅助工作。

对车企而言，“卷造车”到“卷科技”并非只是尝试，而是商业化路径的自然延伸。当它们跳出传统造车思维时才能找到从“制造”通往“智造”的窄门。

车圈卷向生态竞争

与此同时，“下一个十年”的行业话语权也是车企们真正想要争夺的终极战场。

随着AI技术与智能汽车的不断融合，汽车行业正从“软件定义汽车”向“AI定义汽车”的方向演进。过去由软件主导汽车的功能特点、系统开发和软硬件更新逐渐发展至由AI应用为汽车的高效开发与运行提供全方位支持。

AI不仅能向下打通芯片、传感器与底层驱动软件的协同还能向上赋能智能座舱、自动驾驶乃至车云一体的服务生态。更重要的是它还能以真实场景中持续产生的海量数据重塑汽车的研发逻辑、制造流程与商业模式。

简而言之过去车企比拼的是发动机动力底盘扎实度和外观漂亮度。在电动车时代大家开始比电池续航和屏幕大小。

但在未来的AI时代车圈的比赛将滑向更抽象的层面比的是谁的汽车更智能更懂人；谁的生态系统更强大能够用技术赋能整车制造并吸纳更多合作伙伴。

在这一背景下车企“造人”本质上是在造“下一代的智能终端”这也是当下AI行业最被看好的方向——“物理AI”。

“如果AI无法与物理世界交互其实际价值将极为有限。”小鹏董事长何小鹏曾表示只有赋予AI“身体”使其能走能看能交互AI才能真正改变人类的生产与生活方式。

“如果产品竞争只停留在电动车层面竞争逻辑就会变成参数大战；如果聚焦于智能终端就只是把智能手机功能搬到车上。”理想董事长李想谈及对未来智能汽车的设想他认为具身智能才是真正可以改变用户生活的产品。

谁能赢得下一张船票

为了争夺这场车圈生态战的最终胜利车企纷纷开始加速科技转型。目前来看主要包括全栈自研、生态合作以及收购并购三种不同的路径。

“谁能够率先搭建起开放兼容的技术标准与生态体系谁就能吸引更多品牌加入到自己的‘朋友圈’共享技术数据和用户资源。”随着生态规模“越滚越大”其竞争壁垒也会愈发坚实。